多家银行停发3年期5年期大额存单 或与两因素有关

利率下调

多家银行停发3年期和5年期的大额存单，这可能与当前的利率走势有关。利率下行趋势下，银行不愿意为长期存款支付更高的成本。近期，山西、河南、广东、陕西、云南、贵州等地多家中小银行相继宣布调降存款利率，降幅在5个基点至45个基点之间。这些调整在一定程度上缓解了三年期存款利率高于五年期的“利率倒挂”现象。银行可能认为，继续提供高利率的3年期和5年期大额存单并不划算，因此选择暂停发行。

银行净息差承压

银行净息差是指银行生息资产的平均利息收入与负债平均利息支出之间的差额。如果银行的净息差持续承压，那么它们可能会选择压降高成本存款，以优化负债结构。招商银行表示，目前客户存款意愿较强，银行流动性相对充裕，但资产端投放相对乏力。在这种情况下，压降成本较高的中长期定期存款或存单可以更好地管理净息差。银行可能认为，减少这些高成本存款的发行可以帮助他们控制资金成本，从而改善净息差的表现。

结论

综上所述，多家银行停发3年期和5年期大额存单可能是由于利率下调和银行净息差承压的影响。这些因素迫使银行重新评估他们的负债结构，并采取措施优化成本。然而，值得注意的是，虽然一些银行已经停止发行这些长期限的大额存单，但其他银行仍然提供此类产品。因此，投资者在选择存款产品时应仔细比较不同银行的利率和条件。